模块5 单元2 财务分析指标（3.营运能力分析）（教案）《财务与金融认知》（苏教版·凤凰职教）【上好课】

《财务与金融认知》教案（苏教版·凤凰职教） 模块5 财务分析概述 课题 单元2 财务分析指标 （3.营运能力分析） 课型 新授课 课时 2课时 授课班级 授课时间 授课教师 教材分析 本书是为中职财经商贸类专业（会计事务、金融事务、电子商务、市场营销等）编写的专业基础课教材，也可作为中小企业财务、金融岗位新员工的岗前培训用书。本节课内容选自《财务与金融认知》江苏凤凰教育出版社，模块5财务分析概述中的单元2财务分析指标中的营运能力分析），教材中这一节内容由案例导入，讲练结合，内容适合学生需求。 学情分析 本次授课对象为中职会计专业学生，学生已掌握基础会计资产、负债概念，对流动、速动、现金比率的公式有初步认知，但对三大比率口径差异、内在逻辑理解薄弱。容易混淆指标适用场景，无法结合业务判断指标变动原因，普遍存在只会机械计算、不会综合分析营运风险的问题，实操应用与案例分析能力有待提升。 学习目标 · 知识目标： 1.理解营运能力的含义、分析目的与分析主体。 2.掌握营运能力的概念、计算公式。 3.熟记各项指标合理参考区间，清楚每个指标的优缺点与局限性。 · 能力目标： 1.能够从会计报表中提取数据，计算各项营运能力指标。 2.会横向对比、纵向对比解读指标高低，判断企业营运风险。 · 素养目标： 1.树立风险意识，明白营运资金不足会引发资金风险。 2.养成客观分析财务数据的思维，不单一依靠某一个指标下定结论。 学习重难点 · 教学重点： 1、营运能力分析核心指标的计算公式、指标解读标准与基本分析思路。 · 教学难点: 1.应收账款周转率、存货周转率与流动资产周转率的差异辨析； 2.结合多指标综合判断企业营运风险。 教学方法 · 讲授法：讲解核心概念与理论框架。 · 案例分析法：结合企业场景深化理解。 · 小组讨论法：通过协作任务促进思考与表达。 · 多媒体辅助：用图片、视频增强直观性。 课前准备 · 制作 PPT 课件（包含场景图片、流水线视频、知识框架图）。 · 准备案例素材。 · 设计课堂任务单与课后练习题。 教学媒体 课件PPT、多媒体教室、视频材料、在线互动平台、案例资料、课堂练习题 教学过程 教学环节 教师活动设计 学生活动设计 设计意图 导入新课 教学引入：便利店⽼板的烦恼 引入案例： ⽼板A：畅销却缺货，周转极快，商品销量⽕爆，现⾦回笼迅速，但库存不⾜导致货架常空，频繁补货增加⼈⼒成本，错失潜在销售机会。 ⽼板B：滞销且赊账，资⾦积压商品⼤量积压在仓库，库存周转缓慢；客⼾频繁赊账导致应收账款难回收，现⾦流紧张，经营⻛险⾼企。 课堂思考：谁的效率更⾼？ 问题：表⾯看⽼板A卖得快，但频繁缺货是否意味着效率真的最优？ 提示：经营效率的核⼼，在于资产的周转速度与利⽤效率。 概念：营运能⼒，是衡量企业资产运⽤效率的关键指标。 提示：资⾦周转速度越快，资产利⽤效率越⾼，企业盈利能⼒和抗⻛险能⼒就越强。 总资产周转率= 营业收入÷ 平均资产总额 1.学生认真阅读案例，并思考提出的问题。 2.针对教师进一步的提问，思考营运能力分析。 3.倾听、猜测、思考、进入学习情境。 通过展示案例，引起学生注意，拉近教学与生活的距离。用身边真实案例激发兴趣，明确学习任务，自然导入新课。 以提问问题的形式引导学生认识营运能力分析。为本节课学习新知做铺垫。 师生互动 讲授新知 二、营运能力分析 （一）流动资产营运能力分析：应收账款周转率：钱收得有多快？ 1.应收账款周转率 定义：衡量企业应收账款回收速度与管理效率的关键财务指标，反映了企业从销售产⽣债权到收回款项的时间周期，是评估现⾦流健康度的核⼼标尺。 种类：周转次数和周转天数 周转次数：⼀年内收回账款的次数。次数越多越好，代表资⾦回笼速度快，运营效率⾼。 周转天数：收回⼀笔账款的平均天数。天数越少越好，意味着资⾦占⽤时间短，流动性强 计算公式 ： 周转次数=营业收⼊÷应收账款平均余额 周转天数=360天÷应收账款周转次数 案例：甲公司的收款能⼒ (2021年) 营业收⼊：全年营收总额：15,000万元 应收账款：年初1000万，年末1800万 应收票据：年初60万，年末250万 解析： 平均余额=(期初总额+期末总额)÷2 =(1060+2050)÷2=1555万元 周转次数=营业收⼊÷平均余额 =15000÷1555≈9.65（次/年） 周转天数=360天÷周转次数 =360 ÷ 9.65≈ 37.31天 分析结论：甲公司平均每37天收回⼀次赊销账款，表明公司的资⾦回笼速度较快，营运资⾦使⽤效率较⾼。 计算时的注意事项: （1）收⼊⼝径界定 统⼀采⽤利润表中扣除销售折扣与折让后的“营业收⼊”作为计算基数，避免使⽤估算的赊销收⼊，确保数据来源的规范性。 （2）债权范围确认 统计范围需涵盖资产负债表中的“应收账款”和“应收票据”两项，完整反映企业对外的债权资产规模，避免数据遗漏。 （3）还原坏账准备 采⽤未扣除坏账准备的应收账款账⾯余额进⾏计算，避免因计提减值准备导致资产基数虚减，从⽽⾼估资⾦周转效率。 （4）采⽤平均数据 建议使⽤期初与期末的平均数，或多个时点的平均值，以消除季节性波动和偶然性因素对指标结果的⼲扰。 观看视频： 问题：结合视频谈一下你对应收账款周转率的理解？ 练习：已知条件 营业收⼊：14,260万元 应收账款：年初2000万；年末1000万 应收票据：年初120万 ；年末60万 任务：计算甲公司2020年度应收账款周转率及周转天数。 计算解析与结果： 平均余额=(2000+120+1000+60)÷2 =1590万元 周转次数=14260÷1590≈8.97次 周转天数=360÷8.97≈40.13天 经营洞察：效率优化的关键信号对⽐2021年数据，周转次数提升且天数缩短，直观反映出企业应收账款管理效率的显著改善。这意味着资⾦回笼速度加快，不仅能减少坏账⻛险，还能增强企业的现⾦流韧性，为后续⽣产经营与投资扩张提供更充裕的资⾦⽀持。 背诵记忆： 1.应收账款周转率：是衡量企业应收账款回收速度与管理效率的关键财务指标，反映了企业从销售产⽣债权到收回款项的时间周期，是评估现⾦流健康度的核⼼标尺。 2.计算公式 ： 周转次数=营业收⼊÷应收账款平均余额 周转天数=360天÷应收账款周转次数 1.学生认真观看企业财务分析指标 中营运能力分析的相关视频并有初步认识。 2.认真听讲教师讲授的财务分析指标中营运能力分析。 ，形成自己的思路。 3. 思考并理解教师讲授的财务分析指标中营运能力分析。对于重点内容做下笔记。 4. 积极主动思考教师提出的问题，结合自身情况回答。 5.学生认真分析教师提供的案例，分组讨论并积极发言。 6、组织学生对重要内容背诵，并单独提问，强化学生记忆一些重点内容 通过视频和流程图可视化生产环节流程，帮助学生建立系统性认知。先讲财务分析指标 中营运能力分析概念再介绍具体指标的计算分析，符合学生的认知逻辑，让学生更加理营运能力的含义。借助案例，让学生进行小组分析讨论，培养学生将理论知识应用于实际问题解决能力。 随堂检测 练习巩固 通过PPT发布随堂练习题。 一、单选题： 1.分析应收账款周转率时，为规避时点数据偏差应（ ）。 A. 仅用期末余额 B. 仅用期初余额 C. 采用多时点平均数 D. 直接用赊销额计算 【答案】C 【解析】应收账款受季节、人为因素影响，需用多时点平均数减少误差。 二、计算分析题 某企业2025年营业收入为3000万元，其中现销收入1000万元，赊销收入2000万元。期初应收账款余额为280万元，期末应收账款余额为320万元。 要求：1.计算应收账款平均余额 2.计算应收账款周转率（赊销口径） 3.计算应收账款周转天数（一年按 360 天计算） 解析： 应收账款平均余额=期初应收账款 + 期末应收账款）÷2 =（200+320）÷2=300（万元） 应收账款周转率 = 赊销收入净额 ÷ 应收账款平均余额 =2000÷300≈6.67（次） 应收账款周转天数 =360÷应收账款周转率 =360÷6.67≈54（天） 1.教师发布课堂练习题，要求学生独立完成。 2.学生认真思考；老师发布的练习题并作答。 3.学生完成后，教师公布答案，逐题讲解解析，重点针对易错题进行强调。 通过练习题及时检测学生的学习效果，巩固本节课的核心知识点；通过错题讲解，查缺补漏，强化学生对重点、难点知识的理解。 导入新课 课程引入： 同样投入10万进货，A店一年能卖3轮货，B店一年只能卖1轮货。哪家更容易赚钱？哪家风险更大？ 案例：北京两家社区零食店，资金都是自有资金10万元，只卖网红零食。 甲店：快销思路。每次进货10万，4个月全部卖完，回款后马上再次进货；一年可以进货销售3次。全年销售成本合计30万元，平均仓库存货保持 10 万元左右。 优点：货品新鲜，很少过期；资金回笼快，可以反复拿货赚钱。风险小：库存积压少，临期食品少。 乙店：囤货思路。一次性进货10万，12个月才全部卖完；一年只能完成一次销售。全年销售成本合计10万元，仓库常年压货10万。缺点：零食放久了临期、打折亏本处理；10万块钱一直压在仓库，没有钱上新货。风险大：一旦流行口味变了，存货直接贬值亏损。 课堂设问：两家店平均存货都是10万，但是一年卖掉的货成本不一样，说明什么？ 存货卖出去的速度不一样 我们设计一个财务指标，衡量企业存货一年可以周转多少次？👉引出概念：存货周转率 通过案例引导新课知识。 复习、巩固所学知识，导入新知识 师生互动 讲授新知 2、存货周转率---货卖得有多快？ 存货周转率（次数）= 营业成本 ÷ 平均存货余额 含义：一年之内，存货从入库到卖出，可以循环多少次。 代入案例计算：甲店：存货周转率 = 30÷10=3 次 乙店：存货周转率 = 10÷10=1 次 继续追问：甲一年周转3次，周转一次需要多久？ 存货周转天数=360÷3=120天 乙一年周转1次，周转天数=360÷1=360天 小结：存货周转率越高，周转天数越短，存货变现速度越快，资金占用越少；周转率越低，货物卖得慢，资金积压，存货跌价风险高。 思考：存货周转率是不是越高一定越好？ 补充场景：如果甲店为了提高周转，每次进货太少，经常断货，客户流失，销售额下降。 结论：周转率过高，可能备货不足，丢失订单；过低代表库存积压。企业需要保持合理水平。 刚刚零食店的例子是商业企业。制造业企业原材料、半成品、产成品都属于存货，存货周转率原理一样：衡量从存货投入到销售结转成本的周转速度，是营运能力分析核心指标。 存货周转速度核⼼定义：衡量企业存货周转速度的关键指标，反映库存从⼊库到销售的流转效率，是评估企业资产管理与运营能⼒的核⼼标尺。 周转次数：反映⼀定时期内存货周转的频次，次数越多代表库存变现效率越⾼，资⾦利⽤率越好。 周转次数=营业成本 ÷ 存货平均余额 周转天数：指库存从购⼊到售出的平均天数，天数越少说明资⾦占⽤时间越短，货物变现越快。 周转天数=360天 ÷ 周转次数 练习：已知条件：年度营业成本13,230万元； 存货余额(年初、年末)1615、680万元 计算：平均余额=(年初余额+ 年末余额)÷2 =(1615+680)÷2=1147.5万元 周转次数=营业成本÷平均余额 =13230÷1147.5=11.53次 周转天数=360天÷周转次数 =360÷11.53≈31.22天 计算分析结论：甲公司存货周转效率极高，平均每31天即可完成一次周转，反映出企业具备优秀的库存管理能力和高效的供应链响应速度，资金占用成本低，流动性强，是企业运营健康的重要标志。 小组讨论与探究： 思考与讨论：效率提升的信号 问题1：甲公司2021年存货周转次数（11.53次）较2020年（9.60次）大幅提升，这反映了什么？ 解读：说明企业库存变现速度加快，商品流转效率提升，库存积压风险降低，资金使用效率得到优化。 深度探究：茅台的“低周转”之谜 问题2：茅台酒存货周转率极低，是否代表经营效率差？（小组限时讨论3分钟） 启示：财务指标分析不能生搬硬套，必须结合行业背景、商业模式与业务实质，才能得出客观结论。 3、流动资产周转率：整体运营效率 定义：综合衡量企业流动资产利用效率的关键指标，体现了资产在生产、销售等环节的周转速度与管理水平。 计算公式： 周转次数=营业收入÷流动资产平均余额 周转天数=360天÷ 流动资产周转次数 指标意义：周转越快，说明资产利用效率越高，资金回笼速度越快，企业的短期偿债能力和盈利能力越强，运营越具活力。 案例分析：甲公司的流动资产效率(2021年) 已知基础数据：2021年营业收入总额为15,000 万元；流动资产期初余额3,075 万元，期末余额3,615万元。计算流动资产周转率指标。 答案：平均余额=(期初余额+ 期末余额)÷2 =(3075+3615)÷2=3,345万元 周转次数=营业收入÷平均余额 =15,000 ÷ 3,345 ≈4.48 次 周转天数=360天÷周转次数 =360÷4.48≈80.36天 课堂实战：2020年数据自测 已知：营收14,260万，流动资产年初3,000万、年末3,075万。 结果：周转次数≈4 .69次，周转天数≈76 .76天。对比可见，2021年周转效率有所下滑。 核心洞察：数据背后的经营信号。周转次数下降意味着资产使用效率降低。 可能原因：流动资产占用增加，或营收增速未能匹配资产扩张速度。需进一步拆解资产结构优化运营。 流动资产营运能力指标对比： 01 应收账款周转率：营业收入÷应收账款平均余额 聚焦企业的收款效率，反映应收账款的变现速度与管理效能，是评估企业资金回笼能力和信用政策的核心标尺。 02 存货周转率：营业成本÷存货平均余额 衡量企业的销货效率，体现库存的周转速度与市场供需匹配度，直接关系到企业的资金占用成本与盈利变现效率。 03 流动资产周转率：营业收入÷流动资产平均余额 评估企业的整体运营效率，反映流动资产利用的综合效果，是衡量资产流动性、资金使用效率及经营活力的关键指标。 3、固定资产周转率--设备用得有多好？ 固定资产周转率定义:衡量企业固定资产利用效率的核心指标，反映厂房、机器设备等长期资产的运营效能与产出能力，是评估资产管理水平的重要依据。 计算公式:固定资产周转率=营业收入÷平均固定资产净值 （分母为期初与期末固定资产余额的算术平均值） 分析:比率越高，表明资产利用越充分，产能利用率高；反之则意味着设备闲置、产能过剩或投资不当，需及时优化资源配置。 案例分析：甲公司的固定资产效率(2021年) 已知：营业收入：15,000 万元 固定资产余额年初余额4,770 万元；年末余额6,200万元 周转率计算： 平均资产=(4770+6200)÷2 =5,485万 周转率=营收÷ 平均资产=15000÷5485 ≈2.73次 课堂实战(2020年) 已知：营收14,260万，资产4500，4770万 计算结果：平均资产4635万→周转率≈3 .08次 思考：周转率为何出现下滑？ 分析：对比两年数据，2021年周转率较2020年下降了约11%。这通常意味着固定资产的运营效率有所降低。可能的原因包括：公司在2021年进行了大规模的产能扩张或设备更新，导致固定资产基数大幅增加；而新增产能的效益尚未完全释放，或者市场需求未达预期，使得营业收入的增长速度未能匹配资产投入的增速。 4、总资产周转率--企业整体的“发动机” 总资产周转率定义;综合衡量企业全部资产利用效率的核心指标，反映资产从投入到产出的流转速度，是评估资产管理水平的关键依据。 计算公式：总资产周转率= 营业收入÷ 平均资产总额（取期初与期末平均值） 指标意义：体现企业运用全部资产获取收入的能力，数值越高代表资产运营效率越强，直接决定企业的盈利潜力与市场竞争力。 案例分析：甲公司的整体运营效率(2021年) 01 核心经营数据:营业收入：15,000万元; 资产总额：年初8540 万,年末10235万 02 2021年周转率计算 ①平均资产=(8540+10235)÷2=9387.5万元 ②总资产周转率=15000÷9387.5≈1.60次 03 课堂演练：2020年数据推演 •数据输入：营收14260万，资产(初7060,末8540)万 •计算结果：周转率≈1.83 次 •初步结论：2021年周转率较上年出现明显下滑 综合练习：请根据提供的财务数据，完成应收账款周转率、存货周转率及总资产周转率等指标的计算。 乙公司2021年度财务数据概览（单位：万元）: 年度营业收入总额20,000万元 应收账款(年初/ 年末)1,500/2，500, 流动资产(年初/ 年末)6,000/7,000, 年度营业成本总额16,000万元 存货余额(年初、年末)2,000、1,800 资产总额(年初、年末)15,000、17,000 综合练习答案与解析: 01 应收账款周转率 平均余额：(1500+2500)÷2 = 2000万 周转次数：20000÷2000 = 10次 周转天数：360÷10 = 36天 02 存货周转率 平均余额：(2000+1800)÷2 = 1900万 周转次数：16000÷1900 ≈8.42次 周转天数：360÷8 .42 ≈42.76天 03 流动资产周转率 平均余额：(6000+7000)÷2 = 6500万 周转次数：20000÷6500 ≈3.08次 04 固定资产周转率 平均余额：(8000+9000)÷2 = 8500万 周转次数：20000÷8500 ≈2.35次 05 总资产周转率 平均余额：(15000+17000)÷2 = 16000万 周转次数：20000÷16000 = 1.25次 视频观看： 问题：结合视频谈一下你对营运能力分析的理解？ 背诵记忆： 存货周转率（次数）： 存货周转率（次数）= 营业成本 ÷ 平均存货余额 周转次数=营业成本 ÷ 存货平均余额 流动资产周转率： 周转次数=营业收入÷流动资产平均余额 周转天数=360天÷ 流动资产周转次数 总资产周转率： 总资产周转率= 营业收入÷ 平均资产总额 1.学生认真观看财务分析方法视频，对长期偿债能力思想有初步认识。 2.认真听讲教师讲授的长期偿债能力分析，形成自己的思路。 3.思考并理解教师讲授的长期偿债能力分析，对于重点内容做下笔记。 4.积极主动思考教师提出的问题，结合自身情况回答。 5.学生认真分析教师提供的案例，分组讨论并积极发言。 6、组织学生对重要内容背诵，并单独提问，强化学生记忆一些重点内容 通过视频，帮助学生建立系统性认知。长期偿债能力分析，符合学生的认知逻辑，让学生更加理解长期偿债能力分析，借助案例，让学生进行小组分析讨论，培养学生将理论知识应用于实际问题解决能力。 随堂检测 练习巩固 课堂练习：通过PPT发布随堂练习题 一、单选题 1. 下列指标中，周转天数越短越好的是（ ）。 A. 所有资产周转指标 B. 仅存货周转指标 C. 仅应收款周转指标 D. 无正确选项 【答案】A 【解析】应收、存货、流动资产等，周转天数均为越短周转效率越高。所以选项A为正确答案。 2.营运能力指标的核心逻辑是反映（ ）的关系。 A. 投入与产出 B. 收入与利润 C. 资产与负债 D. 成本与费用 【答案】A 【解析】营运能力指标通过资产投入与收入产出的关系，衡量资产利用效率。所以选项A为正确答案。 二、多选题 3.下列资产周转指标，计算分子为营业收入的有（ ）。 A. 应收账款周转率 B. 流动资产周转率 C. 固定资产周转率 D. 存货周转率 【答案】ABC 【解析】存货周转率分子为营业成本，其余三项分子均为营业收入。所以选项ABC为正确答案。 4.提升企业营运能力的表现有（ ）。 A. 各类资产周转次数提升 B. 各类资产周转天数缩短 C. 资产资金占用量降低 D. 资产创收能力增强 【答案】ABCD 【解析】周转提速、占用减少、创收增强，均为营运能力提升的核心表现。所以选项ABCD为正确答案。 三、计算分析题 甲公司2020年营业收入14260万元，期初资产总额7060万元，期末资产总额8540万元，一年360天。要求：计算总资产平均余额、总资产周转次数。 【答案】 总资产平均余额=(7060+8540)÷2=7800（万元） 总资产周转次数=14260÷7800=1.83（次） 1.教师发布课堂练习题，要求学生独立完成。 2.学生认真思考；老师发布的练习题并作答。 3.学生完成后，教师公布答案，逐题讲解解析，重点针对易错题进行强调。 通过练习题及时检测学生的学习效果，巩固本节课的核心知识点；通过错题讲解，查缺补漏，强化学生对重点、难点知识的理解。 课堂小结 知识回顾：营运能力分析 流动资产营运能力分析 固定资产营运能力分析 存货周转率 应收账款周转率比率 流动资产周转率 总资产营运能力分析 固定资产周转率 总资产周转率 价值观引导：本节课通过学习企业营运能力指标计算分析，引导学生树立严谨求实、客观理性的财务思维。让学生明白企业经营需坚守稳健经营、风险可控的经营理念，懂得资金合规管理、理性负债、防范财务风险的重要性。培养学生诚实守信、科学分析、审慎判断的职业素养，树立正确的财务价值观与职业责任感。 作业布置 基础作业：完成教材课后习题，巩固知识点。 拓展作业：选取一家上市公司简化报表数据，独立计算营运能力分析指标，撰写100字简短分析结论。 板书设计 模块5 财务指标与分析 单元2 财务分析指标 二、营运能力分析 （一）流动资产营运能力 1、应收账款周转率 2、存货周转率 3、流动资产周转率 （二）固定资产营运能力分析---固定资产周转率 （三）总资产营运能力分析---总资产周转率 教学反思 本节课完成了营运能力分析的教学，学生基本掌握公式计算与基础判断方法。但教学中发现，多数学生只会机械套公式，对应收账款周转率、存货周转率和流动资产周转率的口径差异理解不透彻，缺乏综合分析能力，难以结合企业资产结构判断营运风险。后续教学将弱化计算训练，增加真实案例对比，精讲易错知识点，培养学生严谨的财务思维与风险研判能力，提升学以致用的实操水平。 原创精品资源学科网独家享有版权，侵权必究！ 学科网（北京）股份有限公司 $