项目五 任务5.2 现金管理（课件） -《财务管理基础》（高教版2025-教学改革成果教材）【上好课】

AI职教 《财务管理基础》（高教版2025-教学改革成果教材） 任务5.2 现金管理 项目五 营运资金管理 上好课 08 课后作业 07 课堂小结 课堂练习 06 背诵记忆 05 04 师生互动 03 知识讲授 教学引入 02 01 学习目标 CONTENTS 目录 2 04 03 02 01 要点与方法。 的核心 日常管理 了解并掌握现金 模式进行企业测算。 三种最佳现金持有量 熟练应用 及其相互关系。 四类成本 理解并辨析持有现金的 三大动机。 持有 概念及 广义与狭义 掌握现金的 学习目标 3 确定最佳持有量。 合理管理现金，平衡收益与风险， 【核心总结】 又该如何确定最佳现金持有量？ 公司为什么要持有现金？ 【课堂讨论】 教学引入 提升收益。 减少闲置现金 弱，财务经理想 现金获利能力 但 现金持有量不断增加， 铭启电器 【案例背景】 财务经理 如何提升 现金收益？ 时间 收益率 ? 现金获利能力 4 库存现金+银行存款 +其他货币资金 库存现金 保险柜中的 企业财务管理中的现金， 通常指广义现金。 日常使用的微信、支付宝备付金， 均属于广义现金范畴。 【生活举例】 狭义现金 。 库存现金 仅指企业保险柜中的 现金： 狭义 01 广义现金 01现金的概念 VS 其他货币资金。 库存现金、银行存款、 包含 现金： 广义 02 包含库存现金、 银行存款、其他货币资金 仅指库存现金 5 原材料 03投机需求 用于不寻常的购买机会。 如：抓住原材料降价的囤货机会。 投机需求： 03 库价 原材料 资金周转 客户延期付款 应对突发事件的缓冲。 如：应对客户延期付款的应急资金。 突发事件 应急资金 预防需求： 02 02预防需求 发工资 01交易需求 满足日常业务往来。 如：企业发工资、采购原材料。 交易需求： 01 持有现金的动机 02 原材料 采购 工资 7 越高 转换次数越多，成本 现金 有价证券 。 越高 转换次数越多，成本 现金与有价证券转换时的 交易费用（如证券赎回手续费）。 转换成本： 02 （买入/赎回） 转换 手续费 机会成本 现金 越高。 现金持有量越大，机会成本 闲置现金放弃的理财收益。 机会成本： 01 理财收益 越高 机会成本 现金持有量越大， 03持有现金的成本（上） —————————— 8 （持有量越少，成本越高） 短缺成本 反向关系 （持有量越多，成本越高） 机会成本 호 REBPA 呈反向关系。 机会成本与短缺成本 【核心辨析】 与持有量关系不大 固定成本， 通常为 现金保管维护费 管理成本 ，与持有量关系不大。 固定成本 通常为 现金保管中 现金保管维护费。 管理成本： 04 现金不足导致的损失 (如停工损失) 短缺成本 越高。 现金持有量越少，短缺成本 现金不足导致的损失（如停工损失）。 短缺成本： 03 03持有现金的成本（下） 导致停工 因现金不足 9 防范未来不确定风险， 如市场波动、突发事件等 导致的资金链断裂。 预防需求 货款支付 满足日常经营活动中的 支付需要，如采购原材料、 支付货款等。 交易需求 同时需防范资金链断裂风险（预防）。 企业日常运营需支付货款（交易）， 解析： 交易需求与预防需求。 [答案&解析] C l l l l 结合刚才的案例， 铭启电器持有现金的主要动机是什么？ [问题] 师生互动01 ? 10 现金太少 解析 师生互动02 上升。 短缺成本 即 现金过少会导致无法应对突发支出 或日常周转，引发停工或违约损失， 短缺成本。 答 把现金留得太少，会增加 哪种成本？ 现金余额 如果企业为了追求理财收益， 问 11 转换、短缺、管理。 机会、 四类成本： 03 交易、预防、投机。 三大动机： 02 （库存+存款+其他），狭义仅库存。 广义含三项 现金概念： 01 背诵记忆 చ్చి చూసి చెప్పాడు 12 D 投机需求 C 预防需求 B A 课堂练习 进步看得见 认真练习 企业持有现金三大动机为 交易、预防、投机， 投资需求不属于该范畴。 【解析】 D 【答案】 投资需求 交易需求 【题目】企业持有现金的动机不包括以下哪项？ 13 【解析】广义现金包含库存现金、银行存款及 【答案】 E 存货 D 应收账款 C 微信备付金 B 银行存款 A 库存现金 【题目】 课堂练习（多选题） 应收账款和存货不属于现金。 其他货币资金（如微信备付金）。 存货 A、B、C 应收账款 微信备付金 银行存款 库存现金 现金清单 广义的现金包含以下哪些内容？ 14 判断填空题 预防需求是指企业为应付突发事件 或意外情况而持有的现金缓冲。 【解析】 预防 【答案】 【题目】 缓冲 企业为了应对客户延期付款而准备的 应急资金，这属于持有现金的需求。 15 闲置现金放弃的理财收益。 获得收益 投资理财 无收益 现金闲置 资金若不作为现金闲置，投资于有价 证券可获得收益，这部分丧失的潜在 收益即为机会成本。 【解析】 【答案】 “机会成本” 理财收益 闲置 请解释什么是持有现金的 【题目】 16 持 有 增 加 （简答题） 现金持有量越多，机会成本越高， 但短缺成本越低；反之亦然。 解 两者呈反向关系。 答 持 有 增 加 简述持有现金的机会成本 与短缺成本之间的关系。 问 反向关系 17 适用于能准确预测各项成本的企业。 适用场景 3 2 1 02 测算步骤 01 核心定义 总成本最低 不同现金持有量方案的成本对比 （现金持有量：250万) （现金持有量：200万) （现金持有量：150万) (现金持有量：100万) 方案4 方案3 方案2 方案1 0 10 20 30 40 50 60 70 12 15 20 10 25 10 18 10 10 10 10 15 35 20 40 45 55 （万元） 成本 总成本 短缺成本 管理成本 机会成本 现金持有量方案! 的 总成本最低 找到 通过成本分析， T 04最佳现金持有量-成本分析模式 方案 总成本最低的 找出 计算各方案的机会、管理、 短缺成本之和 列出多个备选方案 现金持有量。 总成本最低的 寻找使 通过分析持有现金的各项成本， 18 总成本最低，此时即为最佳现金持有量 机会成本=转换成本 （频繁采购，时间精力) 转换成本 ) ! (转换成本 买少了总跑超市 （机会成本) 买多了过期 02 01 04最佳现金持有量-存货模式 最佳现金持有量。 总成本最低，此时即为 时， 机会成本=转换成本 当 转换成本。 与 机会成本 （资金占用，收益损失) 机会成本 仅考虑 核心原理： 如同“买牛奶最优采购量”， 买多了过期（机会成本）， 买少了总跑超市（转换成本）。 生活导入： 19 确保各项数据单位统一。 弱化复杂推导，直接套用公式。 应用要点： 02 机会成本率 x全年现金需求量x每次转换成本 2 最佳现金持有量= 计算公式： 01 04最佳现金持有量-存货模式计算 20 现金周转期 360 全年现金需求 最佳现金持有量= -应付账款周转期 + 应收账款周转期 存货周转期 现金周转期 02 01 ，管理效率越高！ 越少 ，资金占用 越短 现金周转期 （付清货款） 时间终点 应付账款周转期 (减) 应收账款周转期 （加) 存货周转期 （加) 时间起点 （买材料） 应付账款周转期 (减) 应收账款周转期 （加) 形成应付账款 存货周转期 （加) 形成应收账款 形成存货 支付贷款 收款成功 偿还供应商 收到货款 3 卖出未收款 2 1 买材料 现金周转过程（时间轴） 04 最佳现金持有量-现金周转期模式 计算公式： （应付）。 →欠供应商钱 (应收) 款 →卖出未收 （存货） 小王提示：采材料 生活导入： 21 支出管理 如：合理利用供应商给的信用期限， 不早付。 推迟付款。 在信用期内 支出管理： 02 18 六 五 29 三 付款期限 6 推迟付款 合理利用信用期 回收管理 如：提供现金折扣促使客户早付款。 缩短收款时间。 想方设法 回收管理： 01 05现金日常管理（上） 现金进账 资金回笼 快速收款 22 04 占用资金 03 期间的时间差 05现金日常管理（下） 高流动性 理财产品 增加收益。 品， 高流动性理财产品 暂时不用的现金投资于 将 闲置资金投资： 占用的现金。 时间差 期间的 利用开出支票到银行划款 现金浮游量 银行 23 当两者相等时，总成本曲线达到最低点。 解析：存货模式仅考虑这两项成本， 机会成本与转换成本。 答 师生互动03 现金管理 ? 在存货模式下， 当达到最佳现金持有量时 哪两项成本是相等的？ 24 转换成本 （交易成本) (持有成本) 机会成本 总成本最低 转换成本相等， 与 机会成本 最佳现金持有量： 存货模式下的成本分析 总成本 成本 现金持有量 最佳现金持有量 0 25 尽量在信用期最后一天付款， 并利用支票划转的时间差， 让资金在企业账户多留存几天。 解析 推迟付款、利用现金浮游量。 作为企业出纳，在不违约的前提下， 如何合理管理现金支出？ 利用现金浮游量 推迟付款 师生互动04 答 问 26 缩短收款、推迟付款、 利用浮游量。 管理 日常 04 存货+应收-应付。 周转期 现金 03 机会成本=转换成本。 模式 存货 02 总成本最低。 模式 成本分析 01 背诵记忆 27 D.闲置资金投资 B.支出管理 （推迟付款） 理财投资 合理安排 推迟付款 付款计划 中——————” C.利用现金浮游量 【解析】 【答案】 E. A.回收管理 （缩短收款） D. C. B. A. 【题目】 课堂练习 （多选题） 使用效率 提高资金 合理归集 账户余额 银行 日常管理包括回收、支出、浮游量利用 和闲置资金理财。增加短缺成本是不利 于企业的，排除E。 A、B、C、D 增加短缺成本 缩短收款周期 加快对账 及时跟进 应收账款 闲置资金投资 利用现金浮游量 （推迟付款） 支出管理 （缩短收款) 回收管理 企业现金日常管理的核心要点包括哪些？ 28 -应付账款周转期 应收账款周转期 现金周转期=存货周转期+ 周转期 现金 应收账款 应付账款 应付账款 周转期 存货 周转期 依据教材现金周转期计算公式，需加上应收账款周转期， 减去应付账款周转期。 【解析】 应收账款周转期 【答案】 根据现金周转期模式，现金周转期=存货周转期+ 应付账款周转期。 【题目】 （判断填空题） 课堂练习 29 企业账户 银行将款项划出 3.银行划出款项 收票人收到支票 并存入银行 2.收票人存入银行 支付款项 企业签发支票 1.企业开出支票 课堂练习 （名词解释） 指从企业开出支票到收票人 收到支票并存入银行，直至银行 将款项划出企业账户这段时间内 占用的现金。 【解析】 开出支票到划出账户期间 占用的现金。 【答案】 【题目】什么是现金浮游量？ 现金浮游量 ——————————————————————— 30 40000元 最佳现金持有量为： 【答案】 40000元 =40000（元） 机会成本率 2×年现金需求x每次转换成本 最佳现金持有量= 套用公式： 【解析】 1600000000 0.1 160000000 10% 800 100000 2 x 【题目】 计算最佳现金持有量。 存货模式 机会成本率10%，用 某企业全年现金需求100000元，每次转换成本800元， 课堂练习 （计算题） 31 闲置资金理财 利用浮游量 推迟付款时间 缩短收款时间 计算现金周转期： 周转期=现金余额/每日现金支出 优化现金管理策略 日常管理 三、 现金周转期模式 机会成本=转换成本， 确定最佳现金持有量 存货模式 确定方法 二、 通过分析相关成本， 使持有现金的总成本最低 成本分析模式 动机：交易、预防、投机 成本：转换成本、机会成本、 管理成本、短缺成本 广义：企业现金的流入与流出的管理 狭义：企业现金持有量的管理 一、核心概念 广义/狭义定义 三大动机、四类成本 小结 堂 课 32 现金持有量 经营流动 助力经营发展 如果我们班开文具店，如何测算最佳现金持有量？ 合理现金管理 最佳现金持有量 现金管理目标 实践思考 03 完成教材课后对应习题。 工月店 课后巩固 02 复习本节课知识点，整理三种最佳现金持有量模式的区别。 缺货成本 持有成本 复习整理 01 交易成本 最佳现金持有量 课后作业 33 感谢观看 34 Lavf58.29.100 Packed by Bilibili XCoder v2.0.2 $