32BSI法（课件）《国际汇兑与结算》（人民邮电出版社）

国际汇兑结算 5.4 外汇风险管理方法的综合运用（2） 任务目标： 通过对外汇风险管理的综合模拟 ，能够准确分析并解答外汇风险管理的相关案例问题。 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （一）外汇风险管理的基本方法 1、应收账款下 （1）远期合同法 借助于远期合同，创造与外币流入相对应的外币流出就可消除外汇风险。 相互对冲 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （2）BSI法 （3）LSI法 借款 即期合同 投资法 提前收付 即期合同 投资法 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 2、应付账款下 （1）远期合同法 借助于远期合同，创造与外币流出相对应的外币流入就可消除外汇风险。 （2）BSI法 借款 即期合同 投资法 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （3）LSI法 根据其操作过程，实际上这种防范外汇风险的方法应该称作BSL，但国际上传统习惯还是把其称作LSI法。 借款 即期合同 提前支付 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （二）外汇风险管理综合模拟 案例1：BSI防险方法的运用与计算 案例2：比较提前收付法、平衡法、组对法与远期合同法的运用程序与作用 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 课堂训练： 1.某英国公司从美国进口设备，价值100万美元，90天后付款，当日伦敦市场外汇牌价为：即期汇率为l英镑=1.6068/76美元，3个月远期升水0.93/0.90美分。该公司为防止美元汇率上涨的风险，当天， （1）采用平衡法：（ ） A.签订一笔90天后收款金额为100万美元的出口合同 B.与美元同幅度波动的第三种货币的出口合同，金额相当100万美元，3个月后收款 C.可以消除时间风险 D.可以消除价值风险 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （2）利用组对法：（ ） A.签订一笔90天后收款金额为100万美元的出口合同 B.与美元同幅度波动的第三种货币的出口合同，金额相当100万美元，3个月后收款 C.可以减少风险的影响 D.可以消除价值风险和时间风险 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （3）利用远期合同法，在伦敦市场以英镑买美元远期：（ ） A.按买入价汇率计算 B.按卖出价汇率计算 C.美元远期升水，其实际汇率是用即期汇率加上升水数字 D.美元远期升水其实际汇率是用即期汇率减去升水数字 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 （4）利用远期合同法，该公司：（ ） A.可以消除时间风险 B.可以消除价值风险 C.要向银行交保险费 D.不要向银行交保险费 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 课堂小结： （一）外汇风险管理的基本方法 1、应收账款下 （1）远期合同法 （2）BSI法，即借款—即期合同—投资法。 （3）LSI法，即提前收付—即期合同—投资法。 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 2、应付账款下 （1）远期合同法 （2）BSI法，即借款—即期合同—投资法。 （3）LSI法，即借款—即期合同—提前支付法。 （二）外汇风险管理综合模拟 1、BSI防险方法的运用与计算 2、比较提前收付法、平衡法、组对法与远期合同法的运用程序与作用 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 课后任务： 1.综合货币单位保值法的具体运用是：（ ） A.进口计价货币软硬搭配 B.出口计价货币软硬搭配 C.以SDR进行保值 D.多种货币计价法 2.进口商应选择从成交到付汇期间（ ）货币作为进口计价货币。 A.下浮趋势最强的一种 B.下浮趋势最强的两种 C.具有下浮趋势的多种 D.不升下降比较稳定的一种 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 3.BSI法主要通过（ ）等业务组合来消除外汇风险。 A.货币市场的存借款 B.外汇市场的外汇买卖 C.贴现市场的票据贴现 D.证券市场的证券投资 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 4.价格调整法是指当出口用（ ）计价结算.进口用（ ）计价结算时，企业通过调整商品的价格来防范外汇风险的方法。 A.软币、硬币 B.硬币、软币 C.硬币、硬币 D.软币、软币 5.外汇风险的防止可以采取（ ）的方法。 A.优化货币组合 B.签订保值条款 C.选好结算方式 D.投资业务 课题五 外汇风险 课堂内容 任务目标 课堂训练 课堂小结 课后任务 $$