9.1互联网金融监管（课件）《互联网金融》（上海交通大学出版社）

互联网金融 LOGO 第 1 页 第九章 互联网金融监管 互联网金融监管的理论基础 我国互联网金融监管 互联网金融监管的国际经验探索 CONTENTS PAGE ‹#› 目 录 页 LOGO 第 1 页 第一节 互联网金融监管的理论基础 TRANSITION PAGE ‹#› 过 渡 页 LOGO 第 1 页 列1 第一季度 第二季度 第三季度 5 5 5 第九章 • 第一节 互联网金融监管的理论基础 一、金融监管的内涵 定 义 金融监管是金融监督和金融管理的总称。从词义上讲，金融监督是指金融主管当局对金融机构实施的全面性、经常性的检查和督促，并以此促进金融机构依法稳健地经营和发展。金融管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实施的领导、组织、协调和控制等一系列的活动。 金融监管有狭义和广义之分。狭义的金融监管是指中央银行或其他金融监管当局依据国家法律规定对整个金融业（包括金融机构和金融业务）实施的监督管理。广义的金融监管在上述含义之外，还包括了金融机构的内部控制和稽核、同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等内容。在金融监管体系中，金融机构内部控制在整个监管体系的设计中具有基础性地位。各国的金融监管体系大部分属于广义的金融监管。 LOGO 第 1 页 第九章 • 第一节 互联网金融监管的理论基础 一、金融监管的内涵• （一）互联网金融监管的必要性 第一，互联网金融中，个体行为可能非理性。； 第二，个体理性不意味着集体理性； 第三，市场纪律不一定能控制有害的风险承担行为； 第四，互联网金融机构若涉及大量用户，或者达到一定 的资金规模，出问题时很难通过市场出清方式解决； 第五，互联网金融创新可能存在重大缺陷； 第六，互联网金融消费中可能存在欺诈和非理性行为， 金融机构可能开发和推销风险过高的产品，消费者可能 购买自己根本不了解的产品。 LOGO 第 1 页 第九章 • 第一节 互联网金融监管的理论基础 （二）互联网金融监管的特殊性 1．信息科技风险 信息科技风险在互联网金融中非常突出。比如，计算机病毒、电脑黑客攻击、支付不安全、网络金融诈骗、金融钓鱼网站、客户资料泄露、身份被非法盗用或篡改等。 2．“长尾”风险 互联网金融因为拓展了交易可能性边界，服务了大量不被传统金融覆盖的人群（即所谓“长尾”特征），使得互联网金融具有非常不同于传统金融的风险特征。 LOGO 第 1 页 第九章 • 第一节 互联网金融监管的理论基础 三、互联网金融监管的基本原则 （一）坚持服务实体经济 （二）有利于宏观 调控的实施 （三）关注和防范 系统性风险 互联网金融创新应该以市场为导向，以提高金融服务的能力和效率、更好地服务实体经济为根本目的，在监管上要注重引导和纠正，不能使互联网金融发展脱离金融监管、脱离服务实体经济的本质要求。 互联网金融监管应立足于有利于宏观金融调控。如有利于央行加强对流动性的调控、对货币信贷总量和结构的调整、对利率市场化等改革的推动等。 一是互联网金融的出现降低了金融业务的准入门槛；二是互联网金融存在较大的信息科技风险；三是互联网金融风险可能向传统金融机构的传染，引发更大的潜在风险；四是互联网金融风控制度建设依然任重道远，很多领域存在安全漏洞；五是部分互联网金融业务存在特有的流动性风险等。 LOGO 第 1 页 第九章 • 第一节 互联网金融监管的理论基础 三、互联网金融监管的基本原则 （五）保持监管的一致性 保持监管的一致性要求对相同的业务采用相同的监管标准，并实施相同的监管措施。 （四）维护消费者的合法权益 强化消费者保护是金融监管的一项重要指标，也是许多国家互联网金融监管的重点。 LOGO 第 1 页 第二节 我国互联网金融监管 TRANSITION PAGE ‹#› 过 渡 页 LOGO 第 1 页 列1 第一季度 第二季度 第三季度 5 5 5 第九章 • 第二节 我国互联网金融监管 一、我国互联网金融监管现状 现 状 近年来，互联网金融作为一种全新的金融模式，在我国呈现强势发展势头，正日益成为我国金融体系的重要补充。加强互联网金融的交易秩序的管理，需要在法律轨道上规范运行才能保障其健康发展。当务之急主要有三点：第一是要明确监管的主体；第二是通过立法，以制度的形式对其加以规范；第三是要发挥行业自律的作用，颁布行业内部统一的标准和规范。此外，企业也须强化内部管理机制，承担社会责任。 LOGO 第 1 页 第九章 • 第二节 我国互联网金融监管 一、我国互联网金融监管现状•（一）监管主体 中国人民银行等十部门联合印发《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》，划分了各个互联网金融形态的监管职能部门，明确了分工和要求，即按照“谁审批、谁监管，谁主管、谁监管，