15.2.2证券上市（课件）《经济法基础》（江苏大学出版社）

证券法 经济法基础——第十五章 第 1 页 证券发行与上市 02 证券发行 证券上市 过渡页 TRANSITION PAGE 第 1 页 证券上市是指发行人发行的证券依照法定的条件和程序，在证券交易所或其他证券交易场所公开挂牌交易的行为。 二、证券上市 （一）证券上市的概念 第二节 证券发行与上市 第 1 页 3 股份有限公司申请股票上市，应当符合下列条件： ① 股票经国务院证券监督管理机构核准已公开发行。 ② 公司股本总额不少于人民币3 000万元。 ③ 公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上。 ④ 公司最近3年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。 二、证券上市 （二）股票上市 1．股票上市的条件 第二节 证券发行与上市 第 1 页 4 二、证券上市 （二）股票上市 2．股票上市的程序 （1）申请 国家鼓励符合产业政策并符合上市条件的公司股票上市交易。申请证券上市交易，应当向证券交易所提出申请，由证券交易所依法审核同意，并由双方签订上市协议。 （2）审核与公告 股票上市交易申请经证券交易所审核同意后，签订上市协议的公司应当在规定的期限内公告股票上市的有关文件，并将该文件置备于指定场所供公众查阅。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 5 二、证券上市 （二）股票上市 3．上市股票的暂停与终止 上市公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其股票上市交易： ① 公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件； ② 公司不按照规定公开其财务状况，或者对财务会计报告做虚假记载，可能误导投资者； ③ 公司有重大违法行为； ④ 公司最近3年连续亏损； ⑤ 证券交易所上市规则规定的其他情形。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 6 二、证券上市 （二）股票上市 3．上市股票的暂停与终止 上市公司有下列情形之一的，由证券交易所决定终止其股票上市交易： ① 公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件，在证券交易所规定的期限内仍不能达到上市条件； ② 公司不按照规定公开其财务状况，或者对财务会计报告做虚假记载，且拒绝纠正； ③ 公司最近3年连续亏损，在其后一个年度内未能恢复盈利； ④ 公司解散或者被宣告破产； ⑤ 证券交易所上市规则规定的其他情形。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 7 二、证券上市 （三）债券上市 1．债券上市的条件 ① 公司债券的期限为1年以上； ② 公司债券实际发行额不少于人民币5 000万元； ③ 公司申请债券上市时仍符合法定的公司债券发行条件。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 8 二、证券上市 （三）债券上市 2．债券上市的程序 （1）申请 申请证券上市交易，应当向证券交易所提出申请，由证券交易所依法审核同意。 （2）审核与公告 公司债券上市交易申请经证券交易所审核同意后，签订上市协议的公司应当在规定的期限内公告公司债券上市文件及有关文件，并将其申请文件置备于指定场所供公众查阅。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 9 二、证券上市 （三）债券上市 3．公司债券上市交易的暂停和终止 公司债券上市交易后，公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其公司债券上市交易： ① 公司有重大违法行为； ② 公司情况发生重大变化不符合公司债券上市条件； ③ 发行公司债券所募集资金不按照核准的用途使用； ④ 未按照公司债券募集办法履行义务； ⑤ 公司最近2年连续亏损。 第二节 证券发行与上市 第 1 页 10 谢谢！ 第 1 页 $$