金融机构风险管理—重点知识整理

第一章 金融机构风险管理概述 1.风险 未来事件各种结果发生的不确定结果。 2.利率风险 在金融机构资产和负债期限不匹配时，由于利率发生变化，引起金融资产价格变动而可能带来损来的风险，包括：再融资风险，再投资风险，市场价值风险。 3. 再融资风险 金融机构持有较负债期限长的资产，展期或再融资的成本大于资产回报的风险。 4. 再投资风险 金融机构持有较负债期限短的资产，借入资金再投资的利率不确定的风险。 5.市场价值风险 当资产和负债的期限不匹配，由于利率变化导致其市场价值变化程度不一致而遭受损失，甚至面临破产的风险。 6. 市场风险 当金融机构积极主动地买卖资产和负债以及衍生工具，而不是出于长期投资融资等目的持有它们时，由于市场价格波动而导致的金融机构资产负债表表内表外头寸遭受损失的风险。 7. 信用风险 指由于债务人或交易对手本身经济条件的不确定性和外部经济环境发生难以预料的变化，未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品的价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险，即贷款如约偿还的不确定性。 8. 操作风险 指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统，以及外部事件所造成损失的风险。包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。 9.流动性风险 指银行无力为资产的增加或负债的减少提供融资，即当银行流动性不足时，它无法以合理的成本迅速地变现资产或增加负债以获得足够的资金，从而影响其日常经营。 10. 外汇风险 指由于汇率变动使某一经济主体以外币计值的资产、负债、盈利或预期未来现金流以本币度量的价值发生变动，从而使该经济主体蒙受经济损失的可能性。 11. 国家风险 又称为主权风险，指的是一国政府限制或禁止管辖权内的本国借款人向外国债权人偿还债务的本息，导致还款中断的风险。 12.破产风险 又称为清算风险，金融机构没有足够的资本来弥补其资产价值的突然下降进而导致破产清算。产生于各种风险单独或共同导致的结果。 13.表外风险 金融机构资产负债表之外的或有资产和或有负债业务所带来的风险。 第二章 利率风险 1.利率风险 在金融机构资产和负债期限不匹配时，由于利率发生变化，引起金融资产价格变动而可能带来损来的风险。 2. 利率敏感性 指资产的利息收入与负债的利息支出受市场利率变化的影响大小 ，以及它们对市场利率变化的调整速度。 3.利率敏感性资产 指那些在一定期限内到期的或需要根据最新市场利率重新确定利率的资产。 4.利率敏感性负债 指那些在一定期限内到期的或需要根据最新市场利率重新确定利率的负债。 5.再融资风险 金融机构持有较负债期限长的资产，展期或再融资的成本大于资产回报的风险。 6.再投资风险 金融机构持有较负债期限短的资产，借入资金再投资的利率不确定的风险。 7.累计缺口（CGAP） 不同种类、不同期限的再定价等级缺口的累计之和。 8.再定价模型 使用账面价值现金流量分析再定价缺口，即分析在一定时期内，金融机构从其资产上所赚取的利息收入和对其负债所支付的利息支出之间的再定价缺口,注重利率的变化对金融机构净利息收入NII的影响. 9.期限模型 期限模型应用市场价值记账法来表示资产和负债的价值，侧重于利率变化对金融机构的资产，负债及其净值的影响。 10.久期 久期是一种以现金流量的相对现值为权重的加权平均到期期限，计算的是需要偿还最初贷款投资所需要的时间。 11.久期模型 是一种更为完善的、衡量资产或负债的利率敏感性的方法，因为久期不但考虑了资产或负债的期限，还考虑所有现金流量发生的时间。 第三章 市场风险 1.市场风险 当金融机构积极主动地买卖资产和负债以及衍生工具，而不是出于长期投资融资等目的持有它们时，由于市场价格波动而导致的金融机构资产负债表表内表外头寸遭受损失的风险。 2.VaR 指在一定的持有期和给定的置信水平下，利率、汇率的功能市场风险要素发生变化的可能对某项资金头寸、资产组合或造成的潜在的最大损失。 3. DEAR 日风险价值，即金融机构交易性账户中资产和负债价值的每日波动，用以表示市场风险。它有三个可以量化的组成部分：日风险价值（DEAR）=头寸的本币市场价值*头寸的价格敏感度*收益的潜在不利变化 4.价格敏感性 即由于价格变动引起的产品需求量的变化。 第四章 信用风险 1. 信用风险 指由于债务人或交易对手本身经济条件的不确定性和外部经济环境发生难以预料的变化，未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品的价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险，即贷款如约偿还的不确定性。 2. 贷款的合约承诺收益 指从贷款合同约定中所呈现的所有能反映贷款定价条件，所折算出来的承诺收益。 3. 信用风险期限结构法 是以市场的利率期限结构为理论基础，从市场信用评级出发，通